投资界LP周报 | 小红书出资朱啸虎

小红书罕见现身。

投资界获悉，近日杭州金沙江初向量创业投资合伙企业（有限合伙）新增行吟信息科技（上海）有限公司为股东，该基金管理人为苏州金沙江朝华创业投资管理有限公司，也就是金沙江创投，后者则是小红书母公司主体。换言之，小红书成了金沙江创投的出资人。

印象中，这应该是小红书第一次入股创投基金。此次出手颇有渊源：早在2013年小红书刚刚创立、在众人还看不清的时候，金沙江创投就果断打款成为最早投资方之一。十年一晃而过，小红书已崛起成为估值千亿的超级独角兽。在去年一次访谈中，朱啸虎曾透露，目前小红书是他收益最高的项目。

银行系又来了。

中国银行成功设立目标总规模300亿元的科创母基金——中银科创母基金，日前中国银行旗下中银证券已完成母基金签约。

这是继不久前工银系215亿规模的三支基金落地后，又一银行系活水出炉。放眼望去，银行系LP逐渐进入VC/PE的视野，这会成为继险资之后的又一股超级活水吗？

近日，武汉投资平台——江城产业投资基金（武汉）有限公司成立，注册资本120亿人民币，由武汉金融控股（集团）有限公司（简称“金控集团”）全资持股，后者由武汉市国资委实际控制。

据悉，该平台将以自有资金从事投资活动，以私募基金从事股权投资、投资管理、资产管理等活动。这让人想起不久前，武汉提出将打造政府产业基金——江城产业投资基金（简称“江城基金”），围绕武汉“965”现代产业体系投资，剑指3000亿基金群。

这一次是郑州。

近日，郑州印发《郑州市扎实推进2024年下半年经济稳进向好若干措施》，当中令VC/PE圈印象深刻的是明确提到——

加快组建郑州市产业投资集团有限公司、郑州科创集团有限公司。

这样的名字，创投圈并不陌生，也不禁令人想起前不久重组后的上海国投公司。种种背后，目标无一不是新兴产业。

县城国资行动起来了。

日前，总规模10亿元的开化国资与财通资本组建的开化县财通两有通富股权投资合伙企业（有限合伙）完成基金协会备案，正式进入投资运作阶段。

而在此前，浙江新昌县、永康市等地也纷纷成立母基金，剑指招商引资。随着“以税引商”成为历史，近年兴起的“资本招商”模式正走向舞台更中央。

辽宁产业投资基金与招商局集团、中国诚通、中国国新和光大控股等4家中央企业分别合作设立投资基金，撬动资本力量支持辽宁省4个万亿级产业基地和22个重点产业集群建设。近日，4支基金相继落地，辽宁省央地合作母、子基金产业化协同投资集群初步形成。

辽宁基金与招商局集团旗下招商资本共同发起设立辽宁兴辽招金新时代股权基金，认缴规模超50亿元，投资方式以面对省内重点产业方向设立子基金为主，兼顾重点项目直接股权投资。5月12日，在省委省政府主要领导同志见证下，基金完成了合伙协议签署。7月26日，基金在沈抚示范区完成市场主体登记。8月26日，基金完成首期资金实缴。

近日，据国家企业信用信息公示系统，北京集成电路产业投资基金（有限合伙）于8月27日成立，执行事务合伙人为北京中关村资本基金管理有限公司（简称：中关村资本），出资额为85亿元。

基金经营范围为：以私募基金从事股权投资、投资管理、资产管理等活动（须在中国证券投资基金业协会完成登记备案后方可从事经营活动）。

近日，中关村科学城科技成长二期基金正式亮相，总规模为50亿元人民币，这是继一期基金后的又一力作。标志着中关村科学城在科技创新投资领域的再次“加码”，中关村科学城科技成长基金扩容至100亿元。

据悉，中关村科学城科技成长基金由海淀财政出资，规模为每期50亿元。科技成长二期基金由母基金40亿元和直投基金10亿元组成，委托中关村科学城公司下属投资公司管理。科技成长二期基金将按照“政府引导、市场主导、专业管理、防范风险”的原则进行严格管理，与一期基金形成合力，共同打造起“母基金+成长期直投基金+政策性投资配套”的投资矩阵，进一步发掘和培育优质项目，促进产业优化升级。

8月26日消息，祥峰投资已于近日正式完成「祥峰科技二期人民币基金」（简称“人民币二期”）的募集，规模超35亿元人民币，刷新了人民币一期的记录。

本期基金将主要投向祥峰的传统优势领域——创新技术，包括芯片半导体、机器人智能解决方案、大模型相关应用、新能源、新材料、医疗科技等。

近日，成都蓉创先导股权投资基金（简称“蓉创先导基金”）在成都高新区正式成立。该基金规模20亿元，由策源资本联合成都科技创新投资集团有限公司、成都先导药物开发股份有限公司合作设立。

作为中西部地区首支专注于生物医药并购的基金，该基金依托上市链主企业，旨在强化成都市生物医药产业“建圈强链”，加速培育“链主”企业，加快形成生物医药“头雁引领、链主带动”的产业格局，促进成都市生物医药产业加速发展。

8月28日，阳泉高新区举办产业投资母基金发布大会，设立总规模为30亿元的母基金，重点支持数字经济、新能源新材料、装备制造、节能环保、硬科技产业发展及科技创新。

母基金由高新区管委会发起设立，由高新区区属国有投资运营公司开源公司下属子公司作为母基金管理人，按照市场化方式募集和运作。在运作模式上，母基金主要采用“母子基金”运作模式，即以产业引导基金为牵引，形成“政府引导基金+国有企业基金+市场化子基金”的雁阵格局，构建全生命周期基金投资体系和母子基金集群。

8月27日，越秀资本与正泰集团在杭州签署越秀融泰投资基金合作协议。

越秀融泰投资基金由越秀资本控股子公司越秀产业投资、越秀产业基金及越秀新能源与正泰安能控股子公司泰舟新能源共同出资设立，其中越秀产业基金为基金管理人。基金主要聚焦户用分布式光伏发电基础设施项目及配套的储能设施项目投资，基金募集规模为15亿元。该基金为越秀资本与正泰集团合作设立的第二只基金。

近日，扬州市天使人才投资基金（有限合伙）在中国证券投资基金业协会完成备案，基金规模1亿元，产品备案编码SAMV62。

此次备案完成的天使人才基金是二期基金，一期基金是市委组织部、市财政局于2016年4月发起设立的，重点投资新能源、新材料、半导体、智能装备等符合扬州产业发展方向的人才创业项目。一期基金已于2021年完成投资，现处于退出阶段。二期基金是一期基金的延续和升级，通过有限合伙基金方式设立，由市委组织部、市财政局优化操作、加强管理，国金集团下属国扬公司履行管理人职责，重点支持由国家重大人才工程A类专家、省“双创计划”、市“绿扬金凤计划”资助人才全职创业的早期项目，也可适度支持成长性科创企业。

8月26日，资本运营集团为落实《漳州市实施“名医入漳”推动海峡两岸中医药事业融合发展圆山计划》牵头设立的漳州圆山大健康产业投资基金，正式于中国证券投资基金业协会完成私募股权投资基金产品备案。该基金为“圆山计划”制定实施以来，首支在漳设立的生物医药产业基金。

该基金联合漳州片仔癀药业、漳州九龙江集团、漳州文旅康养集团共同发起，由集团权属企业战新创投公司担任基金管理人，目标规模10亿元，首期规模5亿元，主要投资中医药、生物医药、医疗器械、医疗服务、康养大健康、日化美妆等相关产业。

8月19日，黄山市首支乡村振兴基金——“南溪南乡村振兴股权投资合伙企业（有限合伙）”乡村振兴基金正式设立。

基金总规模3000万元，针对乡村振兴精准发力，进一步加快推进农业农村现代化，激发乡村经济活力，推动农村农业现代化改革。屯溪区国投集团携手苏州南社文化（集团）有限公司共同发起设立南溪南乡村振兴基金。

8月29日消息，由产投集团发起设立的杭州市首支人才科创基金——杭州拱墅普华首期人才创业投资合伙企业（有限合伙）已正式落地。

本人才科创基金为非定向基金，规模2亿元，首期1亿元，存续期7年。

近日，福州出台若干措施，支持中小企业走好专精特新之路。其中指出，加大股权融资支持。设立福州市新型工业化发展投资基金，基金总规模10亿元，分期到位。聚焦重点行业、发展潜力较好的省级以上专精特新企业，定期遴选专精特新白名单企业，纳入基金项目储备库，以投代补，带动产业链供应链协同发展。同时发挥政策引导作用，推动各类社会投资机构加大对专精特新企业的股权投资力度，助力专精特新企业做大做强。

2024年张家港市重点鼓励以QFLP形式推动外商投资落地，张创投集团积极探索设立QFLP基金，与多家外资管理人沟通合作事宜，拓展利用外资新渠道。张创投集团与光速光合合作的张家港合顺创业投资合伙企业（有限合伙）顺利完成工商注册，注册资本1520万美金，实现了张家港首支QFLP基金落地。2024年8月26日，基金首期投资款900万美元已实缴到位。作为张家港首支QFLP基金，该基金的设立将进一步促进张家港产业高质量发展，提升产业竞争力。

光速光合(Lightspeed China Partners)是一家专注于中国市场的创业投资基金，覆盖早期和成长期，聚焦绿色科技、硬科技、人工智能和医疗科技等领域。

2023年6月，经中国证监会同意，广东股交成为全国首批建设“专精特新”专板的区域性股权市场之一。为更好服务“专精特新”专板建设，提升广东股交服务企业综合能力，2024年2月广东股交全资设立广股交（广东）私募股权投资基金管理有限公司（简称“广股交基金”），实缴注册资本3000万元，投资对象主要为区域性股权市场服务的企业，或投资后6个月内进入区域性股权市场的企业。2024年8月23日，广股交基金完成中国证券投资基金业协会私募基金管理人登记（登记编号：P1074849；机构类型：私募股权、创业投资基金管理人），广东股交成为“专精特新”专板试点后第一家成功设立私募基金管理人并登记备案的区域性股权市场运营机构。

8月22日，广州“云山创享汇”金融沙龙第八期活动举办。期间，广州白云广新基金正式成立，这是白云区首只省、市、区三级联动产业基金。

据了解，广州白云广新基金由省属国有企业广新集团参股私募基金公司广新基金担任管理人，由广新集团旗下母基金、广州基金旗下广州市引导基金公司的新兴基金和工业转型基金、白云区属国有企业白云金控共同设立，旨在投资新能源、新材料等高质量发展重点产业领域企业。本基金总规模4亿元，首期募集规模1.25亿元，设立后将以投资支持白云区本地企业发展，为白云区高质量发展提供新动能。

8月23日，鹰潭产融控股集团下设鹰潭市创新产业资本管理中心（有限合伙）联合江西省现代产业引导基金（有限合伙）发起设立鹰潭现代产业引导股权基金（有限合伙）（简称“鹰潭产业引导基金”）正式获得批复。

鹰潭产业引导基金总规模50亿元（首期规模3亿元），期限10年。该基金主要以通过主导发起或参与发起设立、增资、受让合伙份额等方式投资子基金的形式，围绕鹰潭市“1+2”产业体系，助力鹰潭打造先进铜功能材料制造业集群，针对先进铜功能材料、电子信息（物联网）产业、精密制造产业及其他转型升级产业，重大招商引资项目、当地龙头企业、重点拟上市企业等进行投资。通过引导带动产业链龙头企业、社会有效资本，支持实体经济发展，助力鹰潭产业高质量发展。

8月23日，“资本赋能，智汇金‘湾’”投融资对接会在滨海湾成功举行，滨海湾管委会、东莞科创金融集团、前海方舟管理公司三方举行了基金合作签约仪式，共同设立规模10亿元的电子信息产业基金，重点投向人工智能+新兴产业领域。该基金由集团旗下东科创资本和前海方舟共同管理，东莞市创新创业母基金参与出资，加快集聚人工智能产业资源要素，合力打造东莞人工智能“黄金内湾”。

东科创资本是东莞科创金融集团旗下股权投资业务板块，以集团旗下全资子公司东莞市科创资本投资管理有限公司为主体进行运作，持有“私募基金管理人”牌照。东科创资本聚焦“科技创新+先进制造”，聚焦“5+3”战新产业和未来产业赛道，搭建涵盖天使、VC、PE及战略配售、定增等全生命周期投融资服务体系，目前管理东莞市创新创业母基金和市天使母基金，并与东莞市科技局、市市场监督管理局、多个镇街合作设立东莞市知识产权基金、专精特新基金、科创塘厦基金、科创万江基金、科创厚街基金、松山湖天使基金等多支特色产业基金和科创镇街系列等31支基金。

近日，温氏股份发布公告，公司全资子公司广东温氏投资有限公司（简称“温氏投资”）拟与温润（珠海）私募基金管理合伙企业（有限合伙）（简称“温润投资”）、温润新材叁号（珠海）股权投资基金合伙企业（有限合伙）（简称“新材叁号”）、陕西省政府投资引导基金合伙企业（有限合伙）（简称“陕西省政府引导基金”）、西安市创新投资基金合伙企业（有限合伙）（简称“西安创新基金”），共同投资温润（陕西）新材制造私募股权投资基金合伙企业（有限合伙）（暂定名，简称“温润新材制造基金”）。

温润新材制造基金投资方向为新材料、航天航空等先进制造相关领域。基金规模为不超过6亿元，温氏投资出资不超过 2.9999 亿。基金管理人为温润投资，其为温氏投资旗下管理人平台。

8月30日消息，唐山金弘股权投资基金管理有限公司发布《唐山产业投资基金（绿色低碳子基金）合作机构的申请公告》，唐山产业投资引导基金管理有限公司正在筹划设立总规模100亿元的绿色低碳子基金。作为引导基金的基金管理人，唐山金弘股权投资基金管理有限公司现公开接受国内外投资机构提交至引导基金的申请。重点投向低碳环保、新能源新材料、可持续发展等领域，服务传统产业转型升级，推动绿色低碳发展。

8月30日消息，发布《保定高新区产业投资引导基金关于公开征集子基金管理机构的公告》，引导基金总体规模20亿元，计划带动30亿元以上的社会资本，形成50亿元左右规模的产业投资基金集群，重点投向新一代信息技术、生物医药、新材料、高端装备制造、现代服务业等战略性新兴产业，同时关注高成长性潜在行业龙头企业及硬核科技型中小企业。

近日，阜阳市市场监督管理局发布了《阜阳市生命健康产业基金管理机构遴选公告》，面向社会公开征集阜阳市生命健康产业基金管理机构。基金主要投资于生命健康产业及其上下游，具体包括现代医药、现代中药、医疗器械、现代医疗、健康养老、健康食品及保健品、健康旅游、健康教育与体育等领域。

设立规模总规模8-10亿元，安徽省生命健康产业主题母基金40%，阜阳市产业引导基金10%，社会化资本50%部分由中选的基金管理机构负责募集。

为规范海南自由贸易港建设投资基金（简称自贸港基金）管理，提高财政资金使用效益，根据《中华人民共和国海南自由贸易港法》《海南自由贸易港建设总体方案》和《财政部关于印发〈政府投资基金暂行管理办法〉的通知》（财预〔2015〕210号）等有关规定，结合我省实际，制定本办法。自贸港基金是指由省政府出资设立、按市场化方式运作的省级政府投资基金母基金。根据自贸港基金投资进度，由省财政分年度通过预算安排出资。

为进一步推动大学生科技创业工作，切实管理好上海市大学生科技创业基金（简称“天使基金”），根据《基金会管理条例》（中华人民共和国国务院令第400号）、《上海市大学生科技创业基金会章程》（简称“《基金会章程》”）等文件，制定本办法。

进一步落实国家工业和信息化部《人形机器人创新发展指导意见》以及《北京市机器人产业创新发展行动方案（2023—2025年）》《北京市推动“人工智能+”行动计划（2024—2025年）》《石景山区人形机器人产业发展行动计划（2024—2025年）》，石景山区紧抓全球新一轮科技革命和产业变革机遇，由石景山区现代创新产业发展基金（“石景山母基金”）通过投资子基金推动人形机器人领域科技创新，打造人形机器人产业高地，助力石景山区人形机器人产业发展。石景山母基金现对人形机器人领域子基金管理机构进行公开遴选。

近日，湖南省财信产业基金管理有限公司发布了《湖南省金芙蓉科创引导基金大学生创业投资子基金管理机构遴选公告》，湖南省大学生创业投资基金为湖南省金芙蓉科创引导基金下设的子基金，主要投资于具有良好市场发展前景的初创型项目，重点为大学生主导的创业初期项目提供创业启动资金，吸引、支持其在湘创新创业，促进科技成果转化和产业化，促进创业带动就业。

基金规模不低于5亿元，湖南省金芙蓉科创引导基金认缴出资3亿元，管理机构应自行完成其他资金的募集，管理机构或其关联方认缴出资额不低于0.05亿元。

8月30日消息，郑州市工业和信息化局会同郑州市财政局结合行业领域发展需要，起草了《郑州市工业母基金设立方案》（征求意见稿），向社会公开征求意见建议。

其中指出，郑州市工业母基金是市政府发起设立，引导社会资本主要投向成长期、成熟期企业项目的政府投资基金，遵循“政府引导、市场运作、科学决策、防范风险”的总体原则，联合市场化基金管理机构合作设立重点产业链子基金，带动更多社会资本支持郑州市重点产业链发展，实施“基金招商”战略，全力助推重点产业链延链突破，推动我市制造业高质量发展。

8月22日，“S交易助力国有基金高质量发展推进会”在宁成功举办。在江苏省委金融办、江苏证监局的指导和支持下，江苏股权交易中心、江苏省投资基金业协会与知名S基金管理人、头部投资机构、保险投资机构、AMC机构、以及尚贤湖基金PARK等省内重要基金集聚区等，联合发起成立了“江苏S基金联盟”。该联盟以“以平台聚合力、以金融促发展”为宗旨，将在前沿探索、信息互换、资源共享、投资合作、标准规范、市场培育、生态塑造等方面发挥重要作用。

江苏省作为经济大省，在私募股权投资领域占据重要地位。在管理人数量、管理基金数量、管理基金规模等方面均名列前茅，存续私募基金数量及规模均位列全国第五。同时，江苏私募退出需求增速较快，在2019 - 2023年间，江苏省私募基金私募退出案例数年复合增长率约为30%，退出方式仍以IPO为主要退出渠道。江苏S基金联盟的成立，将有助于促进私募股权和创业投资份额的流通，提高市场效率，推动行业规范发展。

近日，湖北印发《湖北省科技金融质效提升行动方案》。《行动方案》分三部分，第一部分为总体要求，聚焦打造具有湖北特色的科技金融体系，提出工作目标；第二部分围绕拓展多元化接力式科技金融服务路径，提出16条行动举措；第三部分从组织推动、监测通报、风险防范等方面，提出保障措施。

其中指出，推动创投机构投早投小投长期投硬科技。招引更多种子、天使、PE、VC、并购基金落地湖北，大力培育多元化创投机构，加快打造服务科技型企业全生命周期成长的基金体系。优化创投机构“募投管退”链条，政府投资引导基金参股区域创投母基金存续期限和投资期限放宽至10年，省内财政及国资出资比例上限提高到90%；省政府投资引导基金对省内科创天使类投资根据政策目标完成情况给予最高100%收益让渡，科创天使投资损失容忍率提高至50%；推动保险资金等中长期资金投向创业投资，引导创投机构发行公司债券和债务融资工具。完善省政府投资引导基金和国资母基金绩效考核评价办法，实施差异化分类考核和尽职免责制度，注重整体效能评价，不对单个项目盈亏和短期收益进行考核。推进私募基金份额转让试点，落实私募股权创投基金投资企业上市后股票交易“反向挂钩”政策。

8月26日，湖南发布《招商引资正面清单》，目的是加强对基层招商引资工作的正面引导，尽快顺应新形势、适应新常态。

《正面清单》是党的二十届三中全会召开和《公平竞争审查条例》正式施行后，全国省级层面发布的首份针对招商引资的指导性清单，对照国家关于招商引资高质量发展的要求，从优化招商环境、创新招商模式、提高招商工作水平等方面提出了14条指导性意见，主要突出三个重点：一是突出产业招商。按照“4×4”现代化产业体系总体布局，聚焦培育壮大12条重点倍增产业链。采取多种方式，不断提升招商队伍的产业研究水平和对未来产业的把控能力。二是突出发挥湖南综合优势。充分运用以中非经贸深度合作先行区、五大国际贸易通道等为代表的对外开放高能级平台，持续发挥湖南营商环境好、生产生活成本低、文教卫资源多、人力资源足、新零售业态发达等优势，以优质的营商环境、城市环境、产业环境招引优质项目。三是突出以情招商。着力推动湘商回归、校友回湘、湘智兴湘，引导在外湘商、校友抱团回归，凝聚院士专家的才智，推动资本回流、项目回迁、技术回归、智力回哺。

近日，南昌市印发了《南昌市未来产业发展行动计划（2024—2026年）》（简称《行动计划》），明确指出，到2026年，南昌市面向未来的产业基础更加牢固，未来产业发展逐步起势，未来技术应用场景持续拓展，初步构建集“先进技术研发、高端智能制造、前沿场景应用”于一体的未来产业生态体系，未来产业营业收入突破1000亿元。

8月22日，《陕西省培育千亿级时空信息产业创新集群行动计划》（简称《行动计划》）正式发布，这是继增材制造、光子、人工智能、硅基太阳能光伏、铝镁轻质材料、钛及钛合金、化工材料、第三代半导体后，陕西省第9个千亿级产业创新集群诞生。

“时空信息产业”指利用信息技术手段，对时间和空间上的信息进行采集、处理、传输、储存并加以应用的技术产业，多年来，其相关技术早已融入生活的方方面面，如交通、5G 通讯、无人驾驶、智慧城市、信息安全、金融、环保、水利、农业、能源等，通过采集分析用户的时空信息，提供更加个性化的产品和服务。

近日，中共福建省委、福建省人民政府印发《关于进一步促进企业家健康成长支持企业家干事创业的若干措施》，提出6个方面19条措施，营造理解企业家、尊重企业家、爱护企业家、支持企业家的健康成长环境。

近日，中国证券投资基金业协会（简称协会）与上海证券交易所（简称上交所）合作，在上海共同举办私募股权及并购投资基金委员会2024年工作会议暨并购重组交流会。

会上，协会介绍了近期深化私募基金登记备案改革、加强行业文化建设和优化行业服务等方面的工作。上交所介绍了《关于深化科创板改革 服务科技创新和新质生产力发展的八条措施》及并购重组最新政策。相关委员和特邀嘉宾聚焦贯彻落实二十届三中全会精神、国务院《关于进一步促进资本市场健康发展的若干意见》和《促进创业投资高质量发展的若干政策措施》，围绕发挥并购基金功能，支持包括科创板在内的上市公司通过并购重组做大做强，更好服务科技创新、实体经济发展，以及股权投资、并购重组难点痛点问题展开深入研讨。